基于期权价值状态的熊市预测模型

项目特色及优势介绍

聚焦实际金融数据，探究理论与策略的实际表现

紧追行业热点

今年以前，国内只有上证50ETF期权这一种股票类期权。而就在19年12月13日，上交所、深交所、中金所同步推出沪深300ETF期权和沪深300股指期权，这是党中央与国务院全面深化资本市场改革并进一步完善多层次资本市场产品体系的重要举措，也是未来国内股票期权市场会迅速走向繁荣的标志。正因为此，学习了解此类衍生品资产是很有必要的。

定性定量结合

本项目的课程设置中，不仅会学习使用各种量化分析方法（包括Black-Scholes公式计算隐含波动率，Monte-Carlo法模拟股票价格，VaR与ES评估投资组合风险）来为期权定价、构建投资策略并分析策略的表现，更会使用数据处理与可视化工具去挖掘每种投资组合表现背后的逻辑与归因，让学员真正看懂策略，深入了解市场。

助力留学求职

无论是想申请金数金工专业，还是想在金融机构的核心技术部门（量化交易部，投资管理部，风险管理部，研究分析部）就职，对衍生品的定价与风险管理技能的背景要求都是必不可少的。因此，完成一份相关的项目报告，会是简历上一项极大的加分项。

往期课程项目成果展示

以学员完成的“大宗交易市场特征及效应分析”项目为例

金融经济数据获取及处理能力

从金融经济数据终端获取所需数据，是金融行业必备实用技能，该项目可以反映出申请者良好的数据获取能力

数据分析及建模能力

面对大量数据，能从数据中发现规律和趋势，并运用适合模型进行解析的能力极被看重，通过项目实战，这一能力可以完美展示

扎实的统计学基础

通过对异常值、重复值、缺失值等的熟练处理，以及进行多维度描述统计，学员良好的统计学基础得以展示

课程安排

理论学习与项目实战相结合

期权介绍以及Python教程

期权介绍

期权的基本概念，股票期权的性质，期权的常见交易策略

Python教程

Python的基础操作，控制流的编写，函数的编写，第三方库的使用（Numpy、Scipy、Pandas、Matplotlib、Seaborn）

期权的定价方法

二叉树定价

单步二叉树，两步二叉树，多步二叉树在Python中的实现，美式期权定价

Black-Scholes定价

布朗运动，伊藤引理，BS定价模型在Python中的实现，隐含波动率，波动率微笑

Monte Carlo定价

股票价格模拟，欧式期权定价，两值期权定价，障碍期权定价，亚式期权定价，方差减少方法

期权与风险管理

希腊值

Delta、Gamma、Vega、Theta、Rho、Delta对冲交易策略

在险价值（VaR）

Monte-Carlo VaR, Historical VaR, 期望短缺（Expected Shortfall）

指导学员完成实战项目

项目内容

基于期权价值状态的熊市预测模型

使用工具

Python、Numpy、Scipy、Pandas、Matplotlib、Seaborn等主流数据分析及可视化工具

锻炼技能

期权定价方法的运用，Monte Carlo法在模拟股价中的运用，VaR与ES在期权风险管理中的运用，以及数据获取、数据提炼、数据整合、数据分析、数据可视化的能力。

学员评价

学员陈同学

指数成分股调整影响测算

虽然我们专业不用学编程，自己以后也没打算做程序员，但自己平常也有了解到数据分析在各行各业的重要性，看着周围的同学都在充实自己，有的学R语言，有的学Python，自己其实也是蛮焦虑的，就怕落后了。后来经朋友推荐报了未明学院的课程，选择了量化金融项目进行学习。这门课程对初学者比较友好，只要你自己想学，无论你什么专业，有没有基础都可以学，是入门编程很好的选择。

学员迟同学

沪港通对AH股价差影响因素分析

这是我的编程启蒙课，课程的内容十分丰富，老师讲得也通俗易懂。我觉得不管你是不是计算机相关专业的，只要你想学，都能学的会编程。未明的老师们都非常的耐心，让我这样的“小白”也能循序渐进，一步步地把项目做下来。自己能够学下来很大程度上归功于未明的课程设计很合理，学习体验很好。当看到自己做出的完整的项目报告时，感觉见证了自己从0到1的进步，成就感爆棚！

学员项同学

A股上市公司并购行为市场反应研究

我本科是学经济的，编程对我来说就是大boss，一直听说Python简单易学，但是自己看了几天感觉毫无进展，不知道放弃了多少次了。偶然的机会看到朋友圈有人转发未明数据分析的文章，觉得非常有意思，才开始了解到还能有这样学编程的方式，就试着报名了。总的来说体验感非常好，会比自学更能坚持下去，也逐渐学到越来越多的东西，期待自己能在编程上有更大的进步。

常见问题

训练营持续时间多久？

训练营为期四周，其中前两周是理论知识的学习以及示范项目的讲解，后两周授课老师和助教将会协助学员完成指定项目。

训练营是以怎样的方式进行？

训练营采用了直播授课+作业录屏讲解的授课方式，同时我们运用大量心理学知识及经验，通过微信班级群+小程序打卡作业+名师全程陪伴的方式，激发出学员的学习动力。学习是可以成为一件很有意思的事情。

分配的项目是自己独立完成，还是老师带着做？

我们的主讲老师和助教老师会带着你手把手的写代码，做项目，帮你更好的掌握理论知识，陪你一起去踩实践过程中会遇到的坑。

完成项目制学习后，我们简历上的项目经历会不会雷同？

针对每个不同的班级，我们都设计了不同的项目，而且确保该项目仅针对此次班级，不会被重复使用。

项目完成后，我可以得到什么？

每个项目完成后，我们都会协助学生完成该项目的项目报告，报告完成后我们将颁发未明学院授予的项目结课证书。